Инвестиции в ПиФы. Что это и как работает?

Паевые инвестиционные фонды или ПИФы — один из наиболее простых и надежных способов для инвестиций. Но не смотря на всю простоту и надежность следует знать про ПИФы больше — как они работают, какую прибыль приносят, в чем риски инвестирования.

Что такое ПИФ и как он работает

Паевой инвестиционный фонд — это финансовая организация, созданная какой-либо управляющей компанией с целью получения прибыли путем привлечения денежных средств частных лиц и организаций, с последующим их размещением в ценные бумаги или активы. Таким образом каждый, кто внес средства в фонд становится его совладельцем, купившим часть фонда (пай) равный сумме взноса в фонд.

Выделяют такие виды фондов:

ПИФы акций — деньги направляются на покупку акций на бирже, где работает управляющая компания, наиболее рискованно, но и доход этот вариант показывает выше остальных;
ПИФы облигаций — занимается покупкой наиболее прибыльных и надежных облигаций, такие фонды надежны, имеют фиксированный доход, хотя общая прибыль от них ниже, чем от акций;
смешанные — состоят из акций, облигаций или других ценных бумаг, состав колеблется в зависимости от состояния рынка и экономики в целом;
другие виды — применяются с целью диверсификации, вложения могут быть в индексы или другие ПИФы.

Чем выгодны инвестиции в ПИФы?

Популярность ПИФов обусловлена их преимуществами:

небольшой взнос — стать частным инвестором довольно проблематично из-за высокого порога входа на рынке, ПИФы решают этот вопрос — первоначальный взнос в них довольно низкий — несколько тысяч рублей, что вполне приемлемо;
управление капиталом — грамотно распорядится своим капиталом и вложить его в прибыльное дело могут не все, и ПИФы решают этот вопрос — вкладчик доверяет свой капитал профессионалам в инвестировании, которые умеют и знают, как делать инвестиции в акции или другие прибыльные активы;
ликвидность — пай можно продать или купить в любой момент;
диверсификация — ПИФы не ограничат свои вложения одним инструментом, руководство заинтересовано в прибыльности фонда, поэтому все вложения распределяются с наибольшей выгодой для фонда и вкладчиков.

Как выбрать фонд, куда инвестировать?

Выбор фонда важнейшая задача вкладчика — именно здесь допускаются ошибки, которые приводят к нежелательным последствиям.

Для выбора фонда надо провести анализ деятельности 5-10 крупнейших ПИФов страны и сравнить их результаты. Обращать внимание нужно на такие показатели:

рейтинги за год-два;
как изменялись стоимости паев;
доходность в настоящий момент;
учредители и управляющие компании;

Вся информация добывается из открытых источников и не представляет секрета, наоборот менеджеры фонда будут рады предоставить ее. Потому анализ сделать довольно просто и легко.

Риски инвестиционных фондов

Инвестиции в ПИФы надежны — случаи мошенничества хоть и бывают, но редки, а средства вкладчиков хранятся в депозитариях, их деятельность регулируется законом, основателями ПИФов обычно являются крупные финансовые учреждения. Но полностью обойтись без рисков и недостатков не получится. К недостаткам относят:

оплата комиссии за управление капиталом — именно за счет комиссии и живет управляющая компания и работают трейдеры фонда, потому, вне зависимости от результата их действий, вкладчик вынужден платить комиссию, которая составляет от 1 до 5%;
обычный инвестиционный риск — инвестиций без риска нет и быть не может, его можно нивелировать путем тщательного отбора ценных бумаг, но все равно риск сохраняется;
деньги в чужих руках — самый главный риск, это то, что деньги остаются в управлении других людей;
Убыток или ликвидация ПИФа — этого можно избежать если тщательно выбрать фонд и проанализировать его деятельность.

Получается главный недостаток ПИФа — это зависимость инвестора от действий трейдеров и политики фонда. Потому опытным трейдерам или инвесторам ПИФы могут не подойти — им лучше стать частным инвестором и самостоятельно выбирать куда инвестировать и проводить деньги. Чтобы быть в курсе новостей на фондовом рынке, определиться с инвестициями и повысить свой уровень грамотности — подписывайтесь на блог Школы трейдинга и получайте море полезной информации.